是指券商為投資者提供融資和融券交易。簡(jiǎn)單地說(shuō)，融資是借錢(qián)買(mǎi)證券；融券是借證券來(lái)賣，即賣空一只證券。
在同一控制權(quán)下，所屬的受監(jiān)管實(shí)體至少明顯地在從事兩種以上的銀行、證券和保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，同時(shí)每類業(yè)務(wù)的資本要求不同。
又稱不公開(kāi)發(fā)行或私下發(fā)行、內(nèi)部發(fā)行，是指以少數(shù)特定投資者為對(duì)象的發(fā)行，如保險(xiǎn)公司、共同基金、各類養(yǎng)老基金、投資公司等。
